Chuyên đề thực tập tốt nghiệp                            Học viện Ngừn hàng             

MỤC LỤC

CHƯƠNG 1              13

HIỆU QUẢ HUY ĐỘNG VỐN TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI              13

1.1. Hoạt động huy động vốn tại ngân hàng thương mại              13

1. 1. 1. Một số hoạt động của ngân hàng thương mại              13

1. 1. 2. Các hình thức huy động vốn              16

Nguồn tiền được truyền tải đến ngân hàng theo nhiều kênh khác nhau, với các hình thức phân loại khác nhau.              16

1. 1. 3. Khái quát về hiệu quả huy động vốn              19

·              Khái niệm hiệu quả huy động vốn              19

·              Tiêu chí phản ánh hiệu quả huy động vốn              19

·              Nhân tố ảnh hưởng tới hiệu quả huy động vốn              21

Nhân tố khách quan              23

CHƯƠNG 2              25

THỰC TRẠNG HUY ĐỘNG VỐN TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN CễNG THƯƠNG              25

CHI NHÁNH MỸ HÀO TỈNH HƯNG YấN              25

2.1. Khái quát về NHTMCP công thương chi nhánh Mỹ Hào              25

2. 1. 1. Giới thiệu về ngân hàng thương mại cổ phần công thương chi nhánh Mỹ Hào              25

2. 1. 2. Một số hoạt động của ngân hàng cổ phần công thương chi nhánh Mỹ hào              27

2. 2 . Thực trạng hiệu quả hoạt động huy động vốn từ khách hàng cá nhân tại ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào              28

2.2.1. Hoạt động huy động vốn từ khách hàng cá nhân              28

Hoạt động huy động vốn của ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào mặc dù đã đạt được những thành tựu đáng kể, song cũng không tránh khỏi những khó khăn gây cản trở cho hoạt động của mình.              28

Bảng 1: Bảng tổng hợp huy động vốn của NHCT chi nhánh Mỹ Hào qua các năm              29

           Đơn vị tính: Triệu đồng              29

Năm              29

2007              29

2008              29

2009              29

Chỉ tiêu              29

Tỷ trọng              29

Tỷ trọng              29

Tốc độ              29

tăng trưởng              29

Tỷ trọng              29

Tốc độ              29

tăng trưởng              29

Tổng vốn huy động              29

1. 408. 101              29

100%              29

1. 439. 456              29

100%              29

102, 23              29

1. 491. 278              29

100%              29

103,6%              29

Phân theo loại tiền              29

VNĐ              29

1. 058. 058              29

75,14%              29

1. 045. 069              29

72,60%              29

98, 77              29

1100399              29

47,19%              29

105,29%              29

USD              29

350. 043              29

24,86%              29

384. 357              29

26,70%              29

109, 8              29

363. 426              29

24,37%              29

94,55%              29

EUR              29

10. 030              29

0,70%              29

16. 420              29

1,44%              29

163,71%              29

1PAGE1PPAGE1hPAGE1âPAGE1nPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ePAGE1oPAGE1PAGE1tPAGE1íPAGE1nPAGE1hPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1ấPAGE1tPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1uPAGE1ồPAGE1nPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1PAGE1              29

Tiết kiệm              30

1. 196. 192              30

84,95%              30

1.197.886              30

83,22%              30

100, 14              30

1. 356. 705              30

90,98%              30

113,26%              30

Trái phiếu              30

161. 457              30

11,47%              30

157. 471              30

10,94%              30

97, 53              30

120. 911              30

8,11%              30

76,78%              30

Kỳ phiếu              30

50. 452              30

3,58%              30

84. 099              30

5,84%              30

166, 69              30

5. 929              30

0,91%              30

7,05%              30

Phân theo thời gian              30

Không kỳ hạn              30

24. 709              30

1,75%              30

8. 012              30

0,56%              30

32, 43              30

8. 699              30

0, 58%              30

108,57%              30

Ngắn hạn              30

827. 602              30

58,78%              30

605. 284              30

42,05%              30

73, 14              30

719. 416              30

48,24%              30

118,86%              30

Trung và dài hạn              30

555. 790              30

39,47%              30

826. 160              30

57,39%              30

148, 65              30

763. 163              30

51,18%              30

92,37%              30

2. 2. 2. Đánh giá hiệu quả hoạt động huy động vốn thông qua các chỉ tiêu phản ánh              31

Để đánh giá được hiệu quả hoạt động huy động vốn thông qua chỉ tiêu này, ta phải tìm hiểu cơ cấu nguồn vốn huy động của ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào trong những năm qua cũng như chi phí bỏ ra để huy động những nguồn vốn này.              31

Nguồn vốn huy động của ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào có sự tăng trưởng đáng kể song lại chỉ đạt tỷ lệ thấp trong những năm qua. Năm 2007, tổng nguồn vốn huy động từ khách hàng cá nhân của ngân hàng đạt 1. 408. 101 triệu đồng, năm 2008 là 1. 439. 456 triệu đồng tăng 2, 23 % so với năm 2007, năm 2009 tăng lên 1. 483. 545 triệu đồng, đạt 103, 06 % so với năm 2008. Các hình thức huy động vốn của ngân hàng là nhận tiền gửi của các tổ chức kinh tế - xã hội, tiền gửi tiết kiệm của dân cư, ngoài ra ngân hàng còn huy động vốn thông qua việc phát hành kỳ phiếu và trái phiếu. Trong tổng nguồn vốn huy động thì tiền gửi tiết kiệm của các tầng lớp dân cư luôn là nguồn vốn quan trọng. Điều này đã tạo rất nhiều thuận lợi cho ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào trong việc sử dụng vốn bởi vì đây là nguồn tiền gửi có tính ổn định cao nên thuận lợi cho ngân hàng trong việc sử dụng vốn vào các mục đích của mình.              31

Nguồn vốn huy động tăng lên mà theo đó chi phí huy động vốn cũng gia tăng hàng năm. Chi phí huy động vốn năm 2007 là 117384, 4056 triệu đồng, năm 2008 là 192906. 672 triệu đồng, tăng 64, 33 % so với năm 2007 và năm 2009 là 153604, 71 triệu đồng, bằng 79,63% so với năm 2008.              31

1PAGE1PPAGE1hPAGE1âPAGE1nPAGE1PAGE1lPAGE1oPAGE1ạPAGE1iPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ePAGE1oPAGE1PAGE1tPAGE1íPAGE1nPAGE1hPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1ấPAGE1tPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1uPAGE1ồPAGE1nPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1oPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ấPAGE1yPAGE1PAGE1tPAGE1iPAGE1ềPAGE1nPAGE1PAGE1gPAGE1ửPAGE1iPAGE1PAGE1tPAGE1iPAGE1ếPAGE1tPAGE1PAGE1kPAGE1iPAGE1ệPAGE1mPAGE1PAGE1lPAGE1àPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1uPAGE1ồPAGE1nPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1lPAGE1ớPAGE1nPAGE1PAGE1nPAGE1hPAGE1ấPAGE1tPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1oPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1ổPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1uPAGE1ồPAGE1nPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1hPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1ừPAGE1PAGE1kPAGE1hPAGE1áPAGE1cPAGE1hPAGE1PAGE1hPAGE1àPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1cPAGE1áPAGE1PAGE1nPAGE1hPAGE1âPAGE1nPAGE1PAGE1nPAGE1êPAGE1nPAGE1PAGE1hPAGE1àPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1nPAGE1ăPAGE1mPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1iPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1íPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1oPAGE1PAGE1tPAGE1iPAGE1ềPAGE1nPAGE1PAGE1gPAGE1ửPAGE1iPAGE1PAGE1tPAGE1iPAGE1ếPAGE1tPAGE1PAGE1kPAGE1iPAGE1ệPAGE1mPAGE1PAGE1lPAGE1uPAGE1ôPAGE1nPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1iPAGE1ếPAGE1mPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1êPAGE1nPAGE1PAGE18PAGE12PAGE1%PAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1oPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1ổPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1iPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1íPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1oPAGE1PAGE1hPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1tPAGE1ừPAGE1PAGE1kPAGE1hPAGE1áPAGE1cPAGE1hPAGE1PAGE1hPAGE1àPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1cPAGE1áPAGE1PAGE1nPAGE1hPAGE1âPAGE1nPAGE1.PAGE1PAGE1CPAGE1hPAGE1iPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1íPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1oPAGE1PAGE1vPAGE1iPAGE1ệPAGE1cPAGE1PAGE1hPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1bPAGE1ằPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1kPAGE1ỳPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1iPAGE1ếPAGE1uPAGE1PAGE1vPAGE1àPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1áPAGE1iPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1iPAGE1ếPAGE1uPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1ỉPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1iPAGE1ếPAGE1mPAGE1PAGE1kPAGE1hPAGE1oPAGE1ảPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE11PAGE18PAGE1%PAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1oPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1ổPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1iPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1íPAGE1PAGE1hPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1.PAGE1PAGE1PAGE1              31

Các ngân hàng thương mại nói chung và ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào nói riêng, huy động vốn từ khách hàng cá nhân bằng loại tiền gửi không kỳ hạn đều nhằm mục đích đáp ứng các yêu cầu thanh toán cho họ. Do vậy vốn huy động không kỳ hạn có quy mô nhỏ nên chi phí huy động vốn mà ngân hàng cần phải bỏ ra cho loại vốn này cũng không cao, chỉ chiếm khoảng từ 0, 05 % cho đến 0, 17 % trong tổng chi phí huy động từ năm 2007 – 2009.              32

Chi phí huy động vốn của ngân hàng tập trung vào các chi phí phải trả cho tiền gửi ngắn hạn, trung hạn và dài hạn. Qua các năm, quy mô vốn huy động bằng 2 loại hình này có sự thay đổi nên chi phí của chúng cũng có sự tăng giảm qua các năm. Tuy nhiên, sự biến động là không đáng kể vì tỷ trọng của 2 loại vốn này là từ 40 % cho đến 60% tương ứng cho cả quy mô và chi phí.              32

Năm 2008 tổng số vốn huy động của ngân hàng là 1. 439. 456 triệu đồng và chi phí huy động vốn là 192906, 672 triệu đồng đến năm 2009 tổng số vốn huy động của ngân hàng là 1. 491. 278 triệu đồng nhưng chi phí huy động vốn chỉ là 153604, 71 triệu đồng. Vốn huy động tăng lên nhưng chi phí cho huy động vốn lại nhỏ đi là do lãi suất năm 2008 tăng cao, và đạt mức kỷ lục so với nhiều năm trở lại đây.              32

Bảng 2: Bảng tổng hợp chi phí huy động của NHCT chi nhánh Mỹ Hào qua các năm              33

(Các chi phí được tính dựa trên lã Đánh giá hiệu quả huy động vốn từ khách hàng cá nhân tại ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào)              34

2. 2. 3. Những kết quả đạt được của hoạt động huy động vốn từ khách hàng cá nhân của ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào              35

Ngân hàng Công thương Việt Nam là một đại gia về huy động tiền gửi, nhất là huy động bằng Việt Nam đồng, với 3 ưu thế sau:              35

- Ngân hàng Công thương Việt Nam có mạng lưới chi nhánh và quỹ tiết kiệm ở hầu hết các địa bàn tỉnh và thành phố.              35

- Ưu thế trong việc có số lượng khách hàng truyền thống là doanh nghiệp ở các khu vực thành thị, phục vụ công thương nghiệp.              35

Nằm trên tuyến quốc lộ 5, gần tiếp giáp với cả hai khu công nghiệp lớn của tỉnh Hưng Yên là khu công nghiệp Phố Nối và khu công nghiệp Như Quỳnh, gặp phải sự cạnh tranh quyết liệt của rất nhiều các ngân hàng có uy tính khác như ngân hàng nông nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam, chi nhánh ngân hàng thương mại cổ phần ngoại thương Việt Nam , ngân hàng thương mại cổ phần Sài Gòn Thương tớn…. . hay một số ngân hàng khác nhưng ngân hàng thương mại cổ phần công thương chi nhánh Mỹ Hào vẫn là một trong nhưng ngân hàng có lượng vốn huy động được lớn nhất cũng như có lượng cho vay lớn nhất trong khu vực này.              35

Chi nhánh Mỹ Hào cũng là nằm trong hệ thống ngân hàng Công thương Việt Nam nên cũng đã đạt được những thành tựu to lớn tuy nhiên cũng không tránh khỏi những khó khăn mà ngân hàng Công thương Việt Nam gặp phải.              35

v              Công tác huy động vốn              35

- Công tác huy động vốn đã được lãnh đạo ngân hàng Công thương Việt Nam quan tâm đúng mức và có nhiều biện pháp để thực hiện. Tuy nhiên trong những năm gần đây, nguồn vốn huy động của chi nhánh tuy vẫn có sự tăng trưởng nhưng không được lớn đủ đáp ứng nhu cầu vốn cho vay đối với các thành phần kinh tế.              35

- Cơ cấu vốn huy động tương đối phù hợp với nhu cầu sử dụng, tạo thuận lợi cho việc sử dụng vốn có hiệu quả, Nguồn vốn huy động trung và dài hạn qua các năm cũng đã có sự gia tăng.              36

- Tiền gửi không kỳ hạn tăng lên nhờ việc thực hiện có hiệu quả chiến lược khách hàng, đa dạng hoá và nâng cao chất lượng dịch vụ nên số lượng khách hàng mở tài khoản tại chi nhánh không ngừng tăng lên. Điều này đã một mặt tạo cơ hội tăng số dư, giảm lãi suất đầu vào, mặt khác giúp ngân hàng đa dạng hoá các dịch vụ liên quan đến huy động vốn.              36

- Nguồn tiền gửi tiết kiệm của dân cư có tỷ trọng tương đối lớn đã tạo cho ngân hàng một nguồn vốn ổn định cho hoạt động của mình.              36

- Thông qua việc tăng quy mô nguồn vốn huy động từ tiền gửi của khách hàng giúp ngân hàng giảm được việc sử dụng các nguồn vốn có chi phí cao như nguồn vốn đi vay của các tổ chức tín dụng khác.              36

v              Thị phần của ngân hàng              36

Trên địa bàn quận huyện Mỹ Hào hiện nay, ngoài ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào còn có các ngân hàng thương mại lớn như ngân hàng Đầu tư và phát triển, ngân hàng cổ phần ngoại thương Việt Nam, ngân hàng Nông nghiệp và phát triển nụnghay một số ngân hàng khác như ngân hàng thương mại cổ phần Sài Gòn Thương Tín, ngân hàng thương mại cổ phần kỹ thương Việt Nam, ngân hàng Nam Việt ... cũng tham gia huy động vốn. Sự cạnh tranh diễn ra giữa các ngân hàng trên địa bàn là chủ yếu. Mỗi ngân hàng có lợi thế khác nhau và mục tiêu hoạt động kinh doanh khác nhau song vẫn có chung hoạt động huy động vốn nhằm đáp ứng nhu cầu hoạt động của mình.              36

2. 2. 4. Hạn chế của hoạt động huy động vốn từ khách hàng cá nhân              36

v              Lãi suất huy động hay giá vốn đầu vào              36

Lãi suất tiền gửi của chi nhánh chưa hợp lý: Lãi suất thấp hơn so với các ngân hàng thương mại khác trong cùng địa bàn. Điều này đã làm giảm lượng vốn huy động và đặc biệt tạo nên sức cạnh tranh kém so với các ngân hàng khác.              37

v              Sự đa dạng của các sản phẩm              37

Việc đa dạng hoá các hình thức huy động vốn, các lọai dịch vụ chưa phong phú, còn đơn điệu, phần lớn các hình thức là truyền thống, chưa thực hiện được dịch vụ chọn gói trong khi tốc độ phát triển nhanh chóng các hoạt động của ngân hàng điện tử, hệ thống thanh toán, rút tiền gửi tự động,... đã ảnh hưởng đến khối lượng vốn huy động của ngân hàng.              37

v              Công nghệ thông tin              37

Tuy đã có nhiều phát triển nhưng vấn đề hiên đại hỳa công nghệ trong các hoạt động của ngân hàng vẫn cần được nâng cao để tạo điều kiện thuận lợi nhất cho khách hàng.              37

v              Chính sách khách hàng              37

Vấn đề ảnh hưởng đến thu hút nguồn vốn là công tác chăm sóc khách hàng, phải phân loại đối tượng khách hàng, phân tích được khả năng nguồn tiền gửi, tâm lý khách hàng,... để có chính sách tiếp thị chăm sóc phù hợp, chu đáo.              37

v              Hoạt động thông tin tiếp thị              37

Hoạt động này tại ngân hàng chưa thực sự đựơc quan tâm đúng mức, hiểu biết của người dân về ngân hàng còn có nhiều hạn chế, nhất là ở những địa bàn xa trung tâm huyện. Một bộ phận dân cư không dám tiếp cận ngân hàng, họ chưa hiểu được hoạt động của một ngân hàng. Mặt khác công tác tuyên truyền cũng chưa thật sự hiệu quả để giúp người dân có thể tin tưởng vào ngân hàng, có thể yên tâm gửi tiền của mình vào ngân hàng.              37

Nguyên nhân hạn chế              38

v              Lãi suất tiền gửi              38

Môi trường kinh doanh trên từng địa bàn cụ thể, từng vùng miền có khác nhau , vì vậy tổng giám đốc đã yêu cầu giám đốc chi nhánh phải chủ động nắm bắt diễn biến trên thị trường, phản hồi thông tin kịp thời, điều hành lãi suất linh hoạt nhằm thu hút được tối đa khách hàng.              38

v              Sự cạnh tranh gay gắt trên thị trường tiềntệ              38

Một số ngân hàng đã học tập hình thức huy động tiết kiệm của ngân hàng Công thương đồng thời lại bổ sung thêm nhiều sản phẩm mới hấp dẫn như tiết kiệm tích luỹ, tiết kiệm bảo an, trả lãi bậc thang,... đa dạng hơn, hấp dẫn hơn nên đã thu hút được nhiều tiền gửi hơn. Do mở thưởng toàn hệ thống nên xảy ra tình trạng ở một số chi nhánh khác không có giải thưởng nào nên đã gây tâm lý kém hấp dẫn trong dân cư.              38

v              Tiền gửi tiết kiệm              38

Bảng 3: Bảng cơ cấu nguồn vốn và chi phí huy động đối với tiền gửi tiết kiệm              38

Năm              39

Chỉ tiêu              39

2007              39

2008              39

2009              39

Số tiền              39

Số tiền              39

Tăng, giảm so với 2007 (%)              39

Số tiền              39

Tăng, giảm              39

so với 2008 (%)              39

- Nguồn vốn huy động              39

1. 408. 101              39

1. 439. 456              39

2, 23              39

1. 483. 454              39

3, 06              39

Tiền gửi tiết kiệm              39

1. 196. 192              39

1. 197. 886              39

0, 14              39

1. 356. 705              39

13, 26              39

II – Chi phí huy động              39

117384, 4056              39

192906. 672              39

64. 33              39

153604, 71              39

-29, 49              39

Tiền gửi tiết kiệm              39

100480, 128              39

158120, 592              39

57, 36              39

138383, 91              39

-14, 26              39

Chỉ tiêu: Chi phí vốn huy động/ quy mô vốn huy động              39

0, 083363              39

0, 134013              39

0, 103545              39

Tiền gửi tiết kiệm              39

0, 071358              39

0, 109847              39

0, 093284              39

Năm 2007, bình quân để huy động được một đồng vốn từ khách hàng , ngân hàng phải bỏ ra 0, 083363 triệu đồng chi phí, con số này tăng lên 0, 134013 đồng năm 2008 (tăng 60,75% so với năm 2007) và năm 2009 phải bỏ ra 0, 103545 đồng, con số này đã giảm 29, 42 % so với năm 2008. Do tiền gửi tiết kiệm chiếm tỷ trọng lớn trong nguồn vốn huy động từ khách hàng cá nhân nên chắc chắn chi phí để huy động cho nguồn vốn đó cũng chiếm tỷ lệ trong trong toàn bộ chi phí huy động từ khách hàng cá nhân mà chi nhánh phải bỏ ra. Chi phí huy động cho tiền gửi tiết kiệm cũng chiếm đến hơn 82%.              39

1PAGE1QPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1mPAGE1ôPAGE1PAGE1vPAGE1àPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1iPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1íPAGE1PAGE1hPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1bPAGE1ằPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1iPAGE1ềPAGE1nPAGE1PAGE1gPAGE1ửPAGE1iPAGE1PAGE1tPAGE1iPAGE1ếPAGE1tPAGE1PAGE1kPAGE1iPAGE1ệPAGE1mPAGE1PAGE1cPAGE1ủPAGE1aPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1âPAGE1nPAGE1PAGE1hPAGE1àPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1đPAGE1ềPAGE1uPAGE1PAGE1cPAGE1óPAGE1PAGE1xPAGE1uPAGE1PAGE1hPAGE1ưPAGE1ơPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1ăPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1nPAGE1hPAGE1aPAGE1nPAGE1hPAGE1.PAGE1PAGE1NPAGE1hPAGE1ưPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1ốPAGE1cPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1PAGE1tPAGE1ăPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1oPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1iPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1íPAGE1PAGE1cPAGE1ủPAGE1aPAGE1PAGE1hPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1lPAGE1ớPAGE1nPAGE1PAGE1hPAGE1ơPAGE1nPAGE1PAGE1tPAGE1ốPAGE1cPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1PAGE1tPAGE1ăPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1cPAGE1ủPAGE1aPAGE1PAGE1qPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1mPAGE1ôPAGE1.PAGE1PAGE1DPAGE1oPAGE1PAGE1vPAGE1ậPAGE1yPAGE1,PAGE1PAGE1hPAGE1iPAGE1ệPAGE1uPAGE1PAGE1qPAGE1uPAGE1ảPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1oPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1hPAGE1ìPAGE1nPAGE1hPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ứPAGE1cPAGE1PAGE1hPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1nPAGE1àPAGE1yPAGE1PAGE1cPAGE1ũPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1kPAGE1hPAGE1ôPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1đPAGE1ưPAGE1ợPAGE1cPAGE1PAGE1cPAGE1aPAGE1oPAGE1PAGE1vPAGE1àPAGE1PAGE1kPAGE1hPAGE1ôPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ểPAGE1PAGE1hPAGE1iPAGE1ệPAGE1nPAGE1PAGE1rPAGE1õPAGE1PAGE1dPAGE1oPAGE1PAGE1tPAGE1iPAGE1ềPAGE1nPAGE1PAGE1gPAGE1ửPAGE1iPAGE1PAGE1tPAGE1iPAGE1ếPAGE1tPAGE1PAGE1kPAGE1iPAGE1ệPAGE1mPAGE1PAGE1lPAGE1uPAGE1ôPAGE1nPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1iPAGE1ếPAGE1mPAGE1PAGE1tPAGE1ỷPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1ọPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1cPAGE1aPAGE1oPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1oPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1ổPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1hPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1.PAGE1PAGE1PAGE1              39

v              Phát hành trái phiếu              40

Vốn huy dộng bằng trái phiếu đóng một vai trò quan trọng trong nguồn vốn của ngân hàng. Bởi nguồn vốn huy động được từ hình thức này rất ổn định, có thời gian dài, không gây biến động mạnh mẽ tới hoạt động sử dụng vốn của ngân hàng.              40

Cơ cấu nguồn vốn và chi phí phát hành trái phiếu của ngõn hàng thể hiện trong bảng sau:              40

Bảng 4: Bảng cơ cấu nguồn vốn và chi phí huy động đối với phát hành trái phiếu              40

Đơn vị tính: Triệu đồng              40

Năm              40

Chỉ tiêu              40

2007              40

2008              40

2009              40

Số tiền              40

Số tiền              40

Tăng, giảm so với 2007 (%)              40

Số tiền              40

Tăng, giảm so với 2008(%)              40

Nguồn vốn huy động              41

1. 408. 101              41

1. 439. 456              41

2, 23              41

1. 483. 454              41

3, 06              41

Trái phiếu              41

161. 457              41

157. 471              41

- 2, 47              41

120. 911              41

- 23, 22              41

II – Chi phí huy động              41

117384, 4056              41

192906. 672              41

64, 33              41

153604, 71              41

-29, 49              41

Trái phiếu              41

12787, 3944              41

22675, 824              41

77, 33              41

14509, 32              41

-56, 28              41

Chỉ tiêu: Chi phí vốn huy động/ quy mô vốn huy động              41

0, 083363              41

0, 134013              41

0, 103545              41

Trái phiếu              41

0, 009813              41

0, 015753              41

0, 009780              41

Ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào tiến hành huy động bằng trái phiếu dựa trên quyết định huy động vốn bằng trái phiếu của Hội sở chính ngân hàng Công thương Việt Nam.              41

Qua bảng trên ta thấy, tổng nguồn vốn huy động qua các năm có tăng lên nhưng khối lượng vốn huy động từ trái phiếu lại có xu hướng giảm xuống. Năm 2007, khối lượng vốn huy động được từ trái phiếu là 161. 457 triệu đồng chiếm 11, 47 % trong tổng nguồn vốn, khối lượng này được giảm đi 3. 986 triệu đồng vào năm 2008 và đặc biệt vào năm 2009, khối lượng vốn huy động từ trái phiếu chỉ còn 120. 911 triệu đồng trên tổng nguồn vốn là 1. 491. 278 triệu đồng, giảm đến 23, 22 % so với năm 2008.              41

Khi lượng vốn huy động bằng trái phiếu giảm thì chi phí để huy động cho số vốn đó cũng giảm. Năm 2007 để huy động 1 đồng bằng trái phiếu ngân hàng cần bỏ ra 0, 009813 đồng sang đến năm 2008 dể huy động một đồng bằng trái phiếu ngân hàng cần bỏ ra 0, 015753 tăng 60, 53 % so với năm 2007. Sang đến năm 2009 ngân hang se phải bỏ ra 0, 009780 đồng để huy động được một đồng vốn 61, 07 % so với năm 2008.              41

Phát hành kỳ phiếu              42

Đây cũng là hình thức huy động vốn chủ yếu của ngân hàng. Kỳ phiếu ngân hàng là một giấy nhận nợ do ngân hàng phát hành nhằm huy động vốn trong dân cư, đáp ứng nhu cầu đàu tư cho sản xuất và các nhu cầu khác.              42

Điểm khác biệt giữa kỳ phiếu ngân hàng và tiền gửi tiết kiệm là nỳ rất linh hoạt. Tuỳ tinh hình nguồn vốn của mình mà ngân hàng có thể phát hành kỳ phiếu để thu được một lượng vốn nhất định trong thời gian ngắn. Chính vì vậy, do những nhu cầu của từng thời kỳ kinh doanh khác nhau mà tình hình huy động vốn của ngân hàng có những biến động khác nhau. Cũng như trái phiếu, chi nhánh Mỹ Hào huy động vốn bằng kỳ phiếu cũng dựa trên các quyết định về lãi suất cũng như thời gian huy động vốn của ngân hàng Công thương Việt Nam.              42

Bảng 5: Cơ cấu nguồn vốn và chi phí huy động đối với phát hành kỳ phiếu              42

Đơn vị tính: Triệu đồng              42

          Năm              42

Chỉ tiêu              42

2007              42

2008              42

2009              42

Số tiền              42

Số tiền              42

Tăng, giảm so với 2007 (%)              42

Số tiền              42

Tăng, giảm so với 2008 (%)              42

I - Nguồn vốn huy động              43

1. 408. 101              43

1. 439. 456              43

2, 23              43

1. 483. 454              43

3, 06              43

Kỳ phiếu              43

50. 452              43

84. 099              43

66, 69              43

5. 929              43

- 92, 95              43

II – Chi phí huy động              43

117384, 4056              43

192906. 672              43

64, 33              43

153604, 71              43

-29, 49              43

Kỳ phiếu              43

4116, 8832              43

12110, 256              43

194, 16              43

711, 48              43

Chỉ tiêu: Chi phí vốn huy động/ quy mô vốn huy động              43

0, 083363              43

0, 134013              43

0, 103545              43

Kỳ phiếu              43

0, 002923              43

0, 008413              43

0, 000479              43

Năm 2007 và 2008 nguồn vốn huy động thông qua phát hành kỳ phiếu của chi nhánh chiểm tỷ trọng không cao trong tổng vốn huy động (năm 2007 là 3,58% và năm 2008 là 5,84%). Tuy nhiên, năm 2009 lại có sự giảm sút đáng kể. Tỷ lệ vốn huy động thông qua kỳ phiếu của năm này giảm 92,95% so với năm trước và chỉ chiếm 0,91% trong tổng nguồn vốn huy động.              43

Tuy nhiên, nộu xét đến chỉ tiêu chi phí huy động vốn/ quy mô vốn huy động thì huy động vốn bằng kỳ phiếu lại có xu hướng tăng lên. Tỷ lệ này cao nhất là vào năm 2008, ngân hàng đã phải bỏ ra đến 0, 008413 đồng để huy động một đồng vốn bằng kỳ phiếu. Sự gia tăng này là do có sự tăng mạnh trong lãi suất huy động của ngân hàng. Đến năm 2009 để huy động một vốn cần bỏ ra chi phí là 0, 00479 đồng giảm rất nhiều so với năm 2008.              43

Như vậy, qua phân tích trên đây cho thấy hoạt động huy động vốn của ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào chưa hiệu quả bởi vì quy mô vốn huy động và chi phí để huy động vốn phải bỏ ra là lớn, chưa tương xúng, hợp lý nên đem lại hiệu quả chưa cao.              43

Ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào trong những năm qua đã thực hiện đầy đủ các hình thực huy động vốn mà Ngân hàng Công thương Việt Nam quy định. Bao gồm các hình thức huy động vốn truyền thống cũng như các hình thức huy động mới như tiết kiệm dự thưởng, tiết kiệm theo lãi suất bậc thang,...              46

Khối lượng vốn huy động trong năm qua từ khách hàng cá nhân bằng các hình thức huy động vốn truyền thống và tiết kiệm dự thưởng cũng có những biến động đáng kể.              46

Ta có bảng sau:              46

Bảng 10: Cơ cấu vốn đối với tiền gửi tiết kiệm              46

       Đơn vị tính: Triệu đồng              46

2003              46

2004              46

2005              46

Số tiền              46

Tỷ trọng              46

Số tiền              46

Tỷ trọng              46

Số tiền              46

Tỷ trọng              46

Tổng nguồn vốn huy động tiết kiệm              46

1. 196. 192              46

100%              46

1. 197. 886              46

100%              46

1. 356. 705              46

100%              46

Tiết kiệm truyền thống              46

1. 080. 891              46

90,36%              46

1. 098. 684              46

91,72%              46

1. 330. 761              46

98,09%              46

Tiết kiệm dự thưởng              46

115. 301              46

9,64%              46

99. 202              46

8,28%              46

25. 944              46

0,19%              46

1PAGE1Trong 3 năm qua. tổng vốn huy động tiết kiệm của chi nhánh tăng lên nhưng khối lượng tăng không đáng kể. PAGE1TPAGE1rPAGE1oPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1đPAGE1óPAGE1,PAGE1PAGE1tPAGE1iPAGE1ếPAGE1tPAGE1PAGE1kPAGE1iPAGE1ệPAGE1mPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1uPAGE1yPAGE1ềPAGE1nPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ốPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1iPAGE1ểPAGE1mPAGE1PAGE1mPAGE1ộPAGE1tPAGE1PAGE1tPAGE1ỷPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1ọPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1lPAGE1ớPAGE1nPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1oPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1ổPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1uPAGE1ồPAGE1nPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1đPAGE1óPAGE1.PAGE1PAGE1NPAGE1ăPAGE1mPAGE1PAGE12PAGE10PAGE10PAGE17PAGE1,PAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1hPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1ừPAGE1PAGE1tPAGE1iPAGE1ếPAGE1tPAGE1PAGE1kPAGE1iPAGE1ệPAGE1mPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1uPAGE1yPAGE1ềPAGE1nPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ốPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1lPAGE1áPAGE1PAGE11PAGE1.PAGE10PAGE18PAGE10PAGE1.PAGE18PAGE19PAGE11PAGE1/PAGE1PAGE11PAGE1.PAGE1PAGE11PAGE19PAGE16PAGE1.PAGE1PAGE11PAGE19PAGE12PAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1iPAGE1ệPAGE1uPAGE1PAGE1đPAGE1ồPAGE1nPAGE1gPAGE1,PAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1iPAGE1ếPAGE1mPAGE1PAGE19PAGE10PAGE1,PAGE13PAGE16PAGE1%PAGE1,PAGE1PAGE1đPAGE1ếPAGE1nPAGE1PAGE1nPAGE1ăPAGE1mPAGE1PAGE12PAGE10PAGE10PAGE18PAGE1,PAGE1PAGE1lPAGE1ưPAGE1ợPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1nPAGE1àPAGE1yPAGE1PAGE1tPAGE1ăPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1êPAGE1mPAGE1PAGE11PAGE17PAGE1.PAGE1PAGE17PAGE19PAGE13PAGE1PAGE1tPAGE1ỷPAGE1PAGE1đPAGE1ồPAGE1nPAGE1gPAGE1,PAGE1PAGE1đPAGE1ặPAGE1cPAGE1PAGE1bPAGE1iPAGE1ệPAGE1tPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1oPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1nPAGE1ăPAGE1mPAGE1PAGE12PAGE10PAGE10PAGE19PAGE1PAGE1lPAGE1ưPAGE1ợPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1hPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1ừPAGE1PAGE1tPAGE1iPAGE1ếPAGE1tPAGE1PAGE1kPAGE1iPAGE1ệPAGE1mPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1uPAGE1yPAGE1ềPAGE1nPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ốPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1đPAGE1ạPAGE1tPAGE1PAGE1đPAGE1ếPAGE1nPAGE1PAGE11PAGE1.PAGE1PAGE13PAGE13PAGE10PAGE1.PAGE1PAGE17PAGE16PAGE11PAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1iPAGE1ệPAGE1uPAGE1PAGE1đPAGE1ồPAGE1nPAGE1gPAGE1,PAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1iPAGE1ếPAGE1mPAGE1PAGE19PAGE17PAGE1,PAGE14PAGE14PAGE1%PAGE1.PAGE1PAGE1NPAGE1hPAGE1ưPAGE1PAGE1vPAGE1ậPAGE1yPAGE1PAGE1kPAGE1hPAGE1ốPAGE1iPAGE1PAGE1lPAGE1ưPAGE1ợPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1hPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1uPAGE1yPAGE1ềPAGE1nPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ốPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1ăPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1cPAGE1aPAGE1oPAGE1PAGE1qPAGE1uPAGE1aPAGE1PAGE1cPAGE1áPAGE1cPAGE1PAGE1nPAGE1ăPAGE1mPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ePAGE1oPAGE1PAGE1sPAGE1ốPAGE1PAGE1lPAGE1iPAGE1ệPAGE1uPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1êPAGE1nPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ểPAGE1PAGE1hPAGE1iPAGE1ệPAGE1nPAGE1PAGE1sPAGE1ựPAGE1PAGE1ổPAGE1nPAGE1PAGE1đPAGE1ịPAGE1nPAGE1hPAGE1,PAGE1PAGE1gPAGE1iPAGE1aPAGE1PAGE1tPAGE1ăPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1kPAGE1hPAGE1ốPAGE1iPAGE1PAGE1lPAGE1ưPAGE1ợPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1hPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1vPAGE1àPAGE1PAGE1ưPAGE1uPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ếPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1oPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1hPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1cPAGE1ủPAGE1aPAGE1PAGE1hPAGE1ìPAGE1nPAGE1hPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ứPAGE1cPAGE1PAGE1nPAGE1àPAGE1yPAGE1.PAGE1PAGE1PAGE1              46

CHƯƠNG 3              47

GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ HUY ĐỘNG VỐN TẠI NGÂN HÀNG CễNG THƯƠNG CHI NHÁNH MỸ HÀO              47

3. 1 Định hướng phát triển của ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào              47

- Tập trung phát triển nguồn nhân lực: Chú ý xây dựng và phát triển môi trường văn hoá làm việc; Chú trọng công tác đào tạo cán bộ.              48

- Phát triển mạnh các hoạt động dịch vụ ngân hàng, đặc biệt là các hoạt động dịch vụ thanh toán, dịch vụ thẻ, thông qua đó thu hút người dân, khách hàng mở tài khoản giao dịch thanh toán qua ngân hàng góp phần tăng trưởng vốn huy động              48

3. 2. Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu quả huy động vốn từ khách hàng cá nhân tại ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào              48

3. 2. 1. Đa dạng hỳa các hình thức huy động vốn              48

3. 2. 2. Sử dụng linh hoạt lãi suất như công cụ để tăng cường quy mô, điều chỉnh cơ cấu vốn              49

3. 2. 3. Nghiên cứu và đưa ra các hình thức huy động vốn mới              50

3. 2. 4. Phát triển đa dạng các hình thức dịch vụ liên quan đến huy động vốn              51

3. 2. 5. Củng cố, nâng cao uy tín, tạo lòng tin đối với khách hàng              51

3.2.6. Thực hiện chính sách Marketing Ngân hàng năng động              52

3. 2. 7. Tăng cường đào tạo, nâng cao trình độ đội ngũ cán bộ              52

- Xây dựng chế độ khen thưởng phù hợp, thực hiện chế độ khuyến khích cả về mặt chất và tinh thần, phát động phong trào thi đua cán bộ giỏi nhằm kích thích các hoạt động tích cực trong công tác huy động vốn.              53

3. 2. 8. Đổi mới công nghệ              53

3. 3. Một số kiến nghị nhằm nâng cao hiệu quả huy động vốn từ khách hàng cá nhân tại ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào.              54

3. 3. 1. Kiến nghị đối với Chính phủ              54

3. 3. 2. Kiến nghị đối với Ngân hàng Nhà nước              55

- Ngân hàng Nhà nước nên tạo điều kiện để các ngân hàng thương mại hợp tác và cạnh tranh lành mạnh và bình đẳng, nhất là giữa các ngân hàng thương mại quốc doanh và ngân hàng thương mại cổ phần.              55

3. 3. 3. Kiến nghị đối với Ngân hàng Công thương Việt Nam              55

3. 3. 4. Kiến nghị đối với Ngân hàng Công thương chi nhánh Mỹ Hào              57

KẾT LUẬN              57

1PAGE1HPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1ụPAGE1cPAGE1PAGE1vPAGE1ụPAGE1PAGE1sPAGE1ựPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1hPAGE1iPAGE1ệPAGE1pPAGE1PAGE1CPAGE1ôPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1hPAGE1iPAGE1ệPAGE1pPAGE1PAGE1hPAGE1oPAGE1áPAGE1PAGE1-PAGE1PAGE1hPAGE1iPAGE1ệPAGE1nPAGE1PAGE1đPAGE1ạPAGE1iPAGE1PAGE1hPAGE1oPAGE1áPAGE1PAGE1đPAGE1ấPAGE1tPAGE1PAGE1nPAGE1ưPAGE1ớPAGE1cPAGE1PAGE1lPAGE1àPAGE1PAGE1bPAGE1iPAGE1ệPAGE1nPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1áPAGE1pPAGE1PAGE1rPAGE1ấPAGE1tPAGE1PAGE1qPAGE1uPAGE1aPAGE1nPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1ọPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1gPAGE1óPAGE1pPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1ầPAGE1nPAGE1PAGE1qPAGE1uPAGE1yPAGE1ếPAGE1tPAGE1PAGE1đPAGE1ịPAGE1nPAGE1hPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1oPAGE1PAGE1sPAGE1ựPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1hPAGE1iPAGE1ệPAGE1pPAGE1PAGE1xPAGE1âPAGE1yPAGE1PAGE1dPAGE1ựPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1CPAGE1hPAGE1ủPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1hPAGE1ĩPAGE1aPAGE1PAGE1xPAGE1ãPAGE1PAGE1hPAGE1ộPAGE1iPAGE1PAGE1ởPAGE1PAGE1nPAGE1ưPAGE1ớPAGE1cPAGE1PAGE1tPAGE1aPAGE1.PAGE1PAGE1NPAGE1ỳPAGE1PAGE1đPAGE1òPAGE1iPAGE1PAGE1hPAGE1ỏPAGE1iPAGE1PAGE1hPAGE1ệPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ốPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1âPAGE1nPAGE1PAGE1hPAGE1àPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1VPAGE1iPAGE1ệPAGE1tPAGE1PAGE1NPAGE1aPAGE1mPAGE1PAGE1nPAGE1óPAGE1iPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1uPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1vPAGE1àPAGE1PAGE1cPAGE1áPAGE1cPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1âPAGE1nPAGE1PAGE1hPAGE1àPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ưPAGE1ơPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1mPAGE1ạPAGE1iPAGE1PAGE1nPAGE1óPAGE1iPAGE1PAGE1rPAGE1iPAGE1êPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1ảPAGE1iPAGE1PAGE1kPAGE1hPAGE1ôPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1ừPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1đPAGE1ổPAGE1iPAGE1PAGE1mPAGE1ớPAGE1iPAGE1PAGE1vPAGE1ềPAGE1PAGE1hPAGE1oPAGE1ạPAGE1tPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1,PAGE1PAGE1đPAGE1ưPAGE1aPAGE1PAGE1rPAGE1aPAGE1PAGE1cPAGE1áPAGE1cPAGE1PAGE1gPAGE1iPAGE1ảPAGE1iPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1áPAGE1pPAGE1PAGE1vPAGE1àPAGE1PAGE1bPAGE1iPAGE1ệPAGE1nPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1áPAGE1pPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1íPAGE1cPAGE1hPAGE1PAGE1hPAGE1ợPAGE1pPAGE1PAGE1vPAGE1ớPAGE1iPAGE1PAGE1cPAGE1áPAGE1cPAGE1PAGE1vPAGE1ùPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1kPAGE1iPAGE1nPAGE1hPAGE1PAGE1tPAGE1ếPAGE1,PAGE1PAGE1tPAGE1ừPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1kPAGE1hPAGE1uPAGE1PAGE1vPAGE1ựPAGE1cPAGE1PAGE1nPAGE1hPAGE1ằPAGE1mPAGE1PAGE1hPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1ốPAGE1iPAGE1PAGE1đPAGE1aPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1uPAGE1ồPAGE1nPAGE1PAGE1vPAGE1ốPAGE1nPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1oPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1nPAGE1ưPAGE1ớPAGE1cPAGE1PAGE1nPAGE1hPAGE1ằPAGE1mPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1áPAGE1tPAGE1PAGE1hPAGE1uPAGE1yPAGE1PAGE1nPAGE1ộPAGE1iPAGE1PAGE1lPAGE1ựPAGE1cPAGE1PAGE1kPAGE1iPAGE1nPAGE1hPAGE1PAGE1tPAGE1ếPAGE1,PAGE1PAGE1gPAGE1óPAGE1pPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1ầPAGE1nPAGE1PAGE1ổPAGE1nPAGE1PAGE1đPAGE1ịPAGE1nPAGE1hPAGE1PAGE1vPAGE1àPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1úPAGE1cPAGE1PAGE1đPAGE1ẩPAGE1yPAGE1PAGE1nPAGE1ềPAGE1nPAGE1PAGE1kPAGE1iPAGE1nPAGE1hPAGE1PAGE1tPAGE1ếPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1áPAGE1tPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1iPAGE1ểPAGE1nPAGE1,PAGE1PAGE1cPAGE1ảPAGE1iPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1iPAGE1ệPAGE1nPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1úPAGE1cPAGE1PAGE1lPAGE1ợPAGE1iPAGE1PAGE1xPAGE1ãPAGE1PAGE1hPAGE1ộPAGE1iPAGE1,PAGE1PAGE1nPAGE1âPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1cPAGE1aPAGE1oPAGE1PAGE1đPAGE1ờPAGE1iPAGE1PAGE1sPAGE1ốPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1nPAGE1hPAGE1âPAGE1nPAGE1PAGE1dPAGE1âPAGE1nPAGE1.PAGE1PAGE1BPAGE1êPAGE1nPAGE1PAGE1cPAGE1ạPAGE1nPAGE1hPAGE1PAGE1đPAGE1óPAGE1PAGE1NPAGE1hPAGE1àPAGE1PAGE1nPAGE1ưPAGE1ớPAGE1cPAGE1,PAGE1PAGE1CPAGE1hPAGE1íPAGE1nPAGE1hPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1ủPAGE1PAGE1vPAGE1àPAGE1PAGE1NPAGE1gPAGE1âPAGE1nPAGE1PAGE1hPAGE1àPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1NPAGE1hPAGE1àPAGE1PAGE1nPAGE1ưPAGE1ớPAGE1cPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1ảPAGE1iPAGE1PAGE1cPAGE1óPAGE1PAGE1nPAGE1hPAGE1ữPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1bPAGE1iPAGE1ệPAGE1nPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1áPAGE1pPAGE1,PAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1íPAGE1nPAGE1hPAGE1PAGE1sPAGE1áPAGE1cPAGE1hPAGE1PAGE1hPAGE1ỗPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1ợPAGE1PAGE1cPAGE1hPAGE1oPAGE1PAGE1hPAGE1oPAGE1ạPAGE1tPAGE1PAGE1đPAGE1ộPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1cPAGE1ủPAGE1aPAGE1PAGE1hPAGE1ệPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ốPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1âPAGE1nPAGE1PAGE1hPAGE1àPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ưPAGE1ơPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1mPAGE1ạPAGE1iPAGE1PAGE1tPAGE1ạPAGE1oPAGE1PAGE1đPAGE1iPAGE1ềPAGE1uPAGE1PAGE1kPAGE1iPAGE1ệPAGE1nPAGE1PAGE1đPAGE1ểPAGE1PAGE1hPAGE1ệPAGE1PAGE1tPAGE1hPAGE1ốPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1nPAGE1gPAGE1âPAGE1nPAGE1PAGE1hPAGE1àPAGE1nPAGE1gPAGE1PAGE1pPAGE1hPAGE1áPAGE1tPAGE1PAGE1tPAGE1rPAGE1iPAGE1ểPAGE1nPAGE1.PAGE1PAGE1PAGE1              57

SV: Đỗ Khắc NamLL                                                                                    Lớp: NHE - K9